Η Ινδία αντιμετωπίζει σημαντικές ελλείψεις σε υγραερίου (LPG) λόγω της σύγκρουσης στη Μέση Ανατολή, γεγονός που αναδεικνύει την ανάγκη ενίσχυσης της ανθεκτικότητας του πιο πολιτικά ευαίσθητου καυσίμου της χώρας. Σύμφωνα με στοιχεία από το Petroleum Planning and Analysis Cell (PPAC), η κατανάλωση LPG έφτασε τα 31,32 εκατομμύρια τόνους το 2024-25, ενώ η εγχώρια παραγωγή ανέρχεται σε μόλις 12,79 εκατομμύρια τόνους. Αυτό σημαίνει ότι σχεδόν το 60% της ζήτησης καλύπτεται από εισαγωγές, οι περισσότερες από τις οποίες διέρχονται από ταραχώδεις περιοχές, όπως τα Στενά του Ορμούζ.
Όταν οι ροές μέσω αυτού του θαλάσσιου διαύλου διαταράχθηκαν, η εφοδιαστική αλυσίδα LPG της Ινδίας βρέθηκε υπό άμεση πίεση. Οι αφίξεις μειώθηκαν δραστικά, με τις εισαγωγές του Μαρτίου να υποχωρούν στο 1,19 εκατομμύριο τόνους, σημειώνοντας πτώση 46%, η οποία προκάλεσε επιπτώσεις στην εγχώρια οικονομία. Η κυβέρνηση αντέδρασε άμεσα, δίνοντας προτεραιότητα στην οικιακή κατανάλωση, ενώ περιόρισε τις προμήθειες προς τη βιομηχανία. Επιπλέον, η περιορισμένη αποθηκευτική ικανότητα, που επαρκεί μόλις για 2-3 εβδομάδες ζήτησης, περιόρισε το περιθώριο αντίδρασης. Ταυτόχρονα, η Νέα Δελχί επικαλέστηκε έκτακτα μέτρα για τη μεγιστοποίηση της παραγωγής LPG από τα διυλιστήρια, με την εγχώρια παραγωγή να αυξάνεται κατά περίπου 15% στις αρχές Μαρτίου, ενώ αναζητήθηκαν άμεσα φορτία από εναλλακτικούς προμηθευτές, όπως οι ΗΠΑ και η Νορβηγία.
Στο πλαίσιο αυτής της αναδιάταξης, η Ρωσία, ήδη ο μεγαλύτερος προμηθευτής αργού πετρελαίου της Ινδίας, έχει αναδειχθεί σε μια περιθωριακή πηγή LPG. Ωστόσο, τα βασικά περιοριστικά στοιχεία είναι οι περιορισμένοι όγκοι και η περίπλοκη εφοδιαστική αλυσίδα.
Η διαρθρωτική εξάρτηση της Ινδίας από το LPG
Οι εισαγωγές LPG της Ινδίας έχουν αυξηθεί σταθερά, από 14,81 εκατομμύρια τόνους το 2019-20 σε 20,67 εκατομμύρια τόνους το 2024-25, ως αποτέλεσμα της επέκτασης της πρόσβασης σε καθαρό μαγείρεμα και της αυξανόμενης κατανάλωσης. Κατά την ίδια περίοδο, η εγχώρια παραγωγή παρέμεινε σχετικά σταθερή, περίπου στους 12-13 εκατομμύρια τόνους, ακόμη και με την αύξηση της κατανάλωσης από 26,33 εκατομμύρια τόνους σε 31,32 εκατομμύρια τόνους. Κατά συνέπεια, οι εισαγωγές έχουν απορροφήσει το μεγαλύτερο μέρος της πρόσθετης ζήτησης, ωθώντας το μερίδιό τους σε περίπου τα δύο τρίτα της συνολικής κατανάλωσης.
Οι προσπάθειες διαφοροποίησης της τροφοδοσίας είχαν ήδη ξεκινήσει πριν από την κρίση, κυρίως μέσω της μακροπρόθεσμης συμφωνίας προμήθειας LPG με τις ΗΠΑ, εξασφαλίζοντας περίπου 2-2,2 εκατομμύρια τόνους ετησίως από το 2026. Ωστόσο, η τρέχουσα διαταραχή δείχνει ότι η διαφοροποίηση παραμένει μερική και εξαρτάται από το κόστος μεταφοράς και τη διαθεσιμότητα πλοίων.
Η κρίση αποκάλυψε επίσης έναν αδύναμο κρίκο στην αλυσίδα LPG της Ινδίας: την περιορισμένη αποθηκευτική ικανότητα. Η τελευταία έκθεση LPG Profile Report του PPAC αναφέρει συνολική αποθηκευτική ικανότητα LPG περίπου 1,2 εκατομμυρίων τόνων, ισοδύναμη με περίπου 15 ημέρες εθνικής ζήτησης. Τα εργοστάσια εμφιάλωσης κατά μέσο όρο διαθέτουν μόνο απόθεμα περίπου έξι ημερών, καθιστώντας τους υπεύθυνους χάραξης πολιτικής με ελάχιστο περιθώριο ελιγμών ακόμα και σε σύντομες διαταραχές, ενισχύοντας γρήγορα τα εξωτερικά σοκ.
Ρωσικές διαδρομές: Ούστ-Λούγκα, Βλαδιβοστόκ και η Βόρεια Θαλάσσια Διαδρομή (NSR)
Φήμες υποδηλώνουν ότι η Ινδία εξασφαλίζει όλο και περισσότερα φορτία LPG από τη Ρωσία και την Ιαπωνία, καθώς και από τις ΗΠΑ. Δεδομένου ότι η Ινδία καταναλώνει 2,6 εκατομμύρια τόνους LPG το μήνα, περίπου 80.000-90.000 τόνους ημερησίως, ακόμη και αρκετά εναλλακτικά φορτία, συνήθως 40.000-60.000 τόνων το καθένα, καλύπτουν μόνο λίγες ημέρες εθνικής ζήτησης. Οι αρχικές ρωσικές και ιαπωνικές προμήθειες αποτελούν επομένως στρατηγικές ασφαλιστικές δικλείδες, όχι αλλαγές παιχνιδιού.
Ωστόσο, η διαφοροποίηση των προμηθευτών δεν είναι το ίδιο με τη διαφοροποίηση των διαδρομών. Γι’ αυτό η Ρωσία και οι μεγαλύτερες διαδρομές, όπως η Βόρεια Θαλάσσια Διαδρομή (NSR) και ο προτεινόμενος ναυτιλιακός διάδρομος Τσεννάι-Βλαδιβοστόκ, έχουν εισέλθει στον πολιτικό διάλογο, καθώς προσφέρουν ποικιλία διαδρομών όταν η Μέση Ανατολή βρίσκεται σε αναταραχή.
Από την πλευρά της Ρωσίας, η κύρια πύλη εξαγωγής LPG είναι το λιμάνι της Βαλτικής, Ούστ-Λούγκα, όπου ο τερματικός σταθμός Sibur διαχειρίζεται υγροποιημένο αέριο. Το 2024-25, οι εκθέσεις του κλάδου έδειξαν ότι οι εξαγωγές LPG από την Ούστ-Λούγκα περίπου διπλασιάστηκαν σε ετήσια βάση τους μήνες Ιανουάριο-Μάιο 2025, καθώς οι Ευρωπαίοι αγοραστές υποχώρησαν και οι εξαγωγείς στράφηκαν στην Ασία. Η ναυτιλιακή πληροφόρηση κατέγραψε τουλάχιστον δύο φορτία προς την Ινδία, συνολικού όγκου περίπου 40.000 τόνων, μόλις αποκαταστάθηκαν οι ροές.
Οι Ινδοί στρατηγιστές βλέπουν δύο ευρείς διαδρόμους για αυτούς τους όγκους. Μια δυτική διαδρομή ξεκινά από τη Βαλτική ή τη Μαύρη Θάλασσα, διέρχεται από τη Μεσόγειο, τη Διώρυγα του Σουέζ, την Ερυθρά Θάλασσα και εισέρχεται στην Αραβική Θάλασσα, παρακάμπτοντας τον Ορμούζ, αλλά εκθέτοντας την περιοχή του Σουέζ και του Μπαμπ ελ Μάντεμπ. Οι παραδόσεις σε Κότσι, Μανγκαλούρου ή Τζαμναγκάρ θα διαρκούσαν περίπου 40 ημέρες ή περισσότερο.
Μια ανατολική διαδρομή αναχωρεί από την Άπω Ανατολή της Ρωσίας, κοντά στο Βλαδιβοστόκ, διέρχεται από τη Θάλασσα της Ιαπωνίας, τις Ανατολικές και Νότιες Θάλασσες της Κίνας και τα Στενά της Μάλακας, και στη συνέχεια διασχίζει τον Κόλπο της Βεγγάλης προς την ανατολική ακτή της Ινδίας, φτάνοντας στο Χαλντία, Παραντίπ ή Ενόρε σε 12-24 ημέρες. Αυτός ο διάδρομος συγκεντρώνει τον κίνδυνο στη Μάλακα, μια περιοχή με πυκνή κίνηση εμπορευματοκιβωτίων και υπό την επιρροή του κινεζικού ναυτικού, αλλά ταιριάζει στην ευρύτερη στρατηγική της Ινδίας στον Ινδο-Ειρηνικό, εφόσον τελικά εδραιωθεί μια επίσημη σύνδεση Τσεννάι-Βλαδιβοστόκ.
Προς το παρόν, οι συζητήσεις για τη Βόρεια Θαλάσσια Διαδρομή ως “γραμμή ζωής” ενέργειας είναι πιο φιλόδοξες παρά μια βραχυπρόθεσμη λύση. Οι σκληρές συνθήκες πάγου, ο μικρός στόλος παγοθραυστικών δεξαμενόπλοιων και πλοίων μεταφοράς Υγροποιημένου Φυσικού Αερίου (LNG) πιστοποιημένων για αρκτικές επιχειρήσεις, τα υψηλά ασφάλιστρα και οι κυρώσεις σε βασικά αρκτικά έργα πετρελαίου και φυσικού αερίου της Ρωσίας περιορίζουν την εμπορική βιωσιμότητα των εμπορικών συναλλαγών LPG μέσω της NSR βραχυπρόθεσμα.
Ακόμη και με ρεκόρ κυκλοφορίας περίπου 38 εκατομμυρίων τόνων το 2024, ο συνολικός όγκος φορτίου της NSR παραμένει ένα κλάσμα των εκατοντάδων εκατομμυρίων τόνων που διακινούνται ετησίως μέσω της Διώρυγας του Σουέζ, γι’ αυτό οι περισσότεροι αναλυτές την βλέπουν ως μια εξειδικευμένη συμπληρωματική λύση παρά ως ρεαλιστική αντικατάσταση των υφιστάμενων διαδρομών.
Ωστόσο, και οι δύο πρωτεύουσες είναι σαφώς πρόθυμες να διατηρήσουν τον Ανατολικό Ναυτιλιακό Διάδρομο Βλαδιβοστόκ-Τσεννάι ως επιλογή, με Ινδούς υπουργούς να τον χαρακτηρίζουν λειτουργικό και να επισημαίνουν τον πρώιμο ρόλο του στη μεταφορά αργού πετρελαίου και άλλων χύδην φορτίων μεταξύ της Άπω Ανατολής της Ρωσίας και της ανατολικής ακτής της Ινδίας.
Ασφάλεια, σήμανση και πολιτικοί υπολογισμοί
Ο ρόλος της Ρωσίας ως «swing supplier» αφορά την αναδιαμόρφωση του κινδύνου, όχι την αντικατάσταση του Κόλπου. Η Ινδία εισήγαγε περίπου 20,67 εκατομμύρια τόνους LPG το 2024-25, υποδηλώνοντας ανάγκη εισαγωγής 1,7-1,9 εκατομμυρίων τόνων ανά μήνα και αφήνοντας τις υπερπόντιες προμήθειες να καλύψουν τον κύριο όγκο της εγχώριας ζήτησης. Ακόμη και με αισιόδοξες υποθέσεις, η πρόσθετη εξαγωγική ικανότητα της Ρωσίας μπορεί να καλύψει μόνο ένα μικρό μέρος αυτής της ανάγκης, συγκρίσιμη με την τελική κλίμακα της μακροπρόθεσμης συμφωνίας LPG της Ινδίας με τις Ηνωμένες Πολιτείες. Έτσι, οι εναλλακτικοί προμηθευτές μπορούν να απορροφήσουν σοκ, αλλά όχι να αντικαταστήσουν τον Κόλπο.
Η αξία του ρωσικού LPG, επομένως, έγκειται στη γεωγραφία και στη σήμανση παρά στον όγκο. Τα φορτία που φτάνουν μέσω της Ούστ-Λούγκα μέσω Σουέζ, ή μέσω Βλαδιβοστόκ και Μάλακα, είναι εξ ορισμού ροές εκτός Ορμούζ. Ακόμη και οι πρόσθετοι όγκοι εκτός Κόλπου μεταβάλλουν τον υπολογισμό κινδύνου της Ινδίας σε σύγκριση με το αυξανόμενο μερίδιο αργού πετρελαίου που εισάγεται πλέον σε διαδρομές που παρακάμπτουν τον Ορμούζ, όπως επισημαίνεται σε πρόσφατα ναυτιλιακά δεδομένα και επίσημες δηλώσεις για τη διαφοροποίηση. Το ερώτημα είναι αν η Νέα Δελχί θα πληρώσει ένα μέτριο ασφάλιστρο για αυτήν την ασφάλεια, όπως δέχεται επιπλέον μίλια για να αξιοποιήσει το ρωσικό αργό πετρέλαιο με έκπτωση ή να συνεχίσει να βασίζεται σε αυτοσχέδια μέτρα σε καιρούς κρίσης.
Υπάρχει επίσης μια εγχώρια πολιτική διάσταση. Το LPG είναι το κύριο σύμβολο της πρωτοβουλίας της κυβέρνησης για καθαρό μαγείρεμα, και μια παρατεταμένη έλλειψη θα ήταν πολύ πιο επιζήμια εκλογικά από μια τεχνική διαταραχή στις ροές αργού πετρελαίου των διυλιστηρίων. Γι’ αυτό οι επίσημες επικοινωνίες κατά τη διάρκεια της κρίσης έχουν τονίσει την αύξηση της παραγωγής των διυλιστηρίων και την διαφοροποιημένη προμήθεια, ενισχυμένες από εικόνες πλοίων VLGC που εκφορτώνουν LPG σε ινδικά λιμάνια, μαζί με επαναλαμβανόμενες διαβεβαιώσεις ότι οι ανάγκες καυσίμων των πολιτών θα καλυφθούν.
Για τους υπεύθυνους χάραξης πολιτικής, η στρατηγική επιλογή είναι πόσα θα επενδύσουν σε δεξαμενές στο εσωτερικό έναντι μιλίων στη θάλασσα, εάν θα επεκτείνουν την αποθήκευση LPG ή θα πληρώσουν ένα ασφάλιστρο για ρωσικά και άλλα φορτία εκτός Ορμούζ, δεδομένου ότι η Ρωσία δεν μπορεί να αντικαταστήσει τον Κόλπο, αλλά μέσω διαδρομών από την Ούστ-Λούγκα μέσω Σουέζ και από το Βλαδιβοστόκ μέσω Μάλακα, προσφέρει στη Νέα Δελχί έναν τρόπο να αναδιατάξει τον κίνδυνο προμήθειας πέρα από τη Δυτική Ασία.
Για τη Μόσχα, το να αναλάβει τον ρόλο ενός αξιόπιστου «swing supplier», ακόμη και σε μέτριους όγκους, εδραιώνει την εικόνα της στην Ινδία ως μακροπρόθεμου ενεργειακού εταίρου και όχι ως περίπτωσης κρίσης.
